반응형
📌 概要
項目内容
| ファンド名称 | Energy Select Sector SPDR® Premium Income Fund |
| ティッカー | XLEI |
| 運用会社 | State Street Global Advisors (SPDR) |
| 上場日 | 2025年7月29日 investors.statestreet.comSSGA+10SSGA+10Fintel+10Bloomberg.com+4Seeking Alpha+4sectorspdrs.com+4 |
| 経費率 | 0.35% SSGASeeking Alpha |
| ファンド構造 | EnergyセクターETF（XLE）保有＋カバードコール戦略 SSGAinvestors.statestreet.com |
📌 XLEIは、米国エネルギーセクター銘柄に投資しつつ、カバードコールにより「月次収入」を重視したテーマ型ETFです。
🧠 投資戦略と構成
- 主として XLE（大手エネルギー企業ETF）を通じて、石油・ガス・エネルギーサービス企業に投資。
- 同時に、XLEに対する短期コールオプションを売却し、月次プレミアム収入を得る。
- キャピタルゲインと安定収入を組み合わせた戦略。
- 構成はXLE、大量のショートコール、少量の現金／マネーマーケット資産を含む。 SSGAinvestors.statestreet.com
💼 ポートフォリオ構成（2025年7月31日時点）
保有銘柄割合（目安）
| Energy Select Sector SPDR ETF | 約99.5% |
| XLE Aug25 90 Call（ショート） | 約−0.73% |
| 現金・マネーマーケット | 約1.2% |
| (保有構成は実質2資産＋オプション) SSGA+6investors.statestreet.com+6Investing.com+6SSGA |
業種別比率：
- 石油・ガス・燃料： 約91.6%
- エネルギー機器・サービス： 約8.4% SSGA
📈 パフォーマンス・指標（2025年7月31日現在）
指標値
| NAV（基準価額） | $24.87 SSGA |
| 取引終値 | $24.85（プレミアム ≈ −0.02%） SSGA+1Investing.com+1 |
| 純資産総額（AUM） | 約99万ドル（発行済み約40,000株） SSGASeeking Alpha |
| 分配利回り | 未定（初回の月次分配を待機中） |
🔍 メリット・デメリット
✅ メリット❌ デメリット
| 毎月のプレミアム収入が期待できる | カバードコールにより株価上昇余地が制限される場合がある |
| エネルギーセクターへの投資＋安定収入 | XLEより高い経費率（0.35% vs 0.10%） |
| 横ばい市場での下落リスク軽減効果あり | 新規ETFで流動性・資産規模が小さい |
| 分配戦略とセクター投資の両立が可能 | 実績がまだ未確立 |
✅ 結論
XLEIは、石油・ガス・エネルギー機器などのエネルギーセクターに投資しながら、
カバードコールによる月次インカムを得たい投資家向けに設計されたETFです。
収益志向のポートフォリオに、成長性と現金収入を両立させたい方に適しています。
XLEIとXLE, あるいは他のプレミアムインカムETFを組み合わせることで、
セクター分散＋収益安定性を備えた戦略的ポートフォリオ設計が可能になります。
🏷️ 推奨タグ
#XLEI #エネルギーETF #カバードコール #月次インカム #SPDR #プレミアムインカム #エネルギー配当 #IncomeETF #セクター戦略
반응형